我們將對比一下幾個主要的柱塞性做多的機器：基準基金B獲利，報價證券，套利。為了易于解釋，還是不一定說明相對造型明確。

例如，某君，不錯10月份的股票市場。想通過杠桿工具，隨之而來股息收益，以補足前半部時間金塊回落導致的逐年赤字。

于是擺在他身邊的就再次出現了三種杠桿工具：指數分級基金中證100B（150013）,股指期貨平安保險50標的物IH1510續約，以及11月認購期權合約（行權價為2.3元）。

上面我們來對比一下它們各自的被動式。

首先，對比杠桿性和出臺席次。

中證100B，股票價格1.399（為方便推算，約之比1.4），A級與B級的比重為4:6，額度與現價框架起碼，杠桿比例為（1*4+1.4*6）/1.4*6=1.48倍。多達買進一個單位100份，即140元。基本上等于沒門檻。

股指期貨IH1510合約，現價2297點（為方便計算，約等于2300），合約商業價值2300*300=69萬，義倉保證金比例15%，約為10萬，杠桿比例不同6.7倍。

11月認購期權合約，行權價2.3元，平值期權。現價0.081元（為計算方便，約等于0.08元），合約價值2.3*10000=2.3萬，一份合約的平等權利金為0.08*10000=800元，杠桿比例為28.4倍。

由此可見，在杠桿性上，期權*多，28倍，期貨其次，6.7倍，分級高于，1.5倍。

準入門檻相關，分級*低，140元，期權其次，800元，但開戶要50萬驗資，期貨*高，10萬元，開戶也要50萬驗資。

由此可見，分級基金杠桿*低，門檻也更風氣。期貨杠桿中等，但投資門檻極高，1份合約*少10萬，適合于大資金操作。期權杠桿*高，但投資門檻也比較平民化，幾百塊錢都可以操作了。

您可能感興趣的：

期貨公司增資有用嗎？

注冊期貨公司具體需要考慮什么條件呢？